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ドウシシャ(7483)の買い予想。 ネオプラネット さんの株価予想。 目標株価: 1,000円 期間: 長期(数ヶ月~数年) 理由: 業績(会社計画の修正発表を含む) 利益率の高いPBビジネス、NB加工ビジネス

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買い予想

利益率の高いPBビジネス、NB加工ビジネス

予想株価
1,000円
現在株価との差-1,130 (-53.05%) 
登録時株価
640.0円
獲得ポイント
+661.58pt.
収益率
+232.81%
期間 長期(数ヶ月~数年)
理由 業績(会社計画の修正発表を含む)
有名ブランドビジネスモデル、プライベートブランド(PB)ビジネスモデル、ギフト(NB加工)ビジネスモデルの3本柱。最近プライベートブランドという言葉をよく耳にするようになり、今後もこういったビジネスモデルは流行しそう。
2009年3月期は景気悪化のため、有名ブランドビジネスモデルは前期比79.8%と減収だったが、プライベートブランドビジネスモデルは前期比105.6%、ギフトビジネスモデルは前期比112.3%と増収だった。
利益面では、為替と株価の変動をうけ、デリバティブ解約損、投資有価証券評価損、関係会社株式評価損を特別損失に計上したため、減益となっている。
今現在、株価は上昇傾向にあるため、来期の特損計上はないように思える。

2010年度は増収増益を見込んでおり、予想PER7.8、PBR0.70、予想ROE8.98と割安な状態。予想配当利回り3.53%+3,000円相当のオリジナルギフトセット。
ただ、2005年から2009年の棚卸資産回転率を調べたら、
14.23→12.27→11.61→10.48→9.23と徐々に悪化している点が気になる。
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