ＯＰポジション １１月２２日

[呑気呆亭さん]

日経平均は　￥10,115.19 (+92.80)　４日続騰
　ボリンジャーバンド（２５日）は、+1.9 σ
　225mini 大引け ￥10,120 (+75)

東証一部の25日騰落レシオは 112.49
東証一部の出来高は 17.5 億株

現在のＯＰポジション（大引け）は、
デルタ：+0.07
ガンマ：-0.0013
セータ：+8.5
ベガ：-45.8
必要証拠金：￥0.7 M ?

[daikonさん]

こんばんは。

以前ご紹介いただいたkabucomのオプション・セミナーを、先日オンデマンドで視聴しました。
呑気呆亭さんのするどい質問に、講師の方はたじたじでしたね。

私が聞きたかったのはロスカットのことですね。
私の場合、ロスカットは、ランダム・ウォークの仮定のもとでSQでインになる確率が一定以上になったときと決めています。
それに対して、セミナーの講師は、プレミアムが3倍になったらとしていました。

そうする理由を教えてほしかったです。

[呑気呆亭さん]

ダイコンさん　こんばんは。

コメントありがとうございます。

> 以前ご紹介いただいたkabucomのオプション・セミナーを、先日オンデマンドで視聴しました。

１０月２６日の平田氏のＯＰセミナーですね。　すっかり忘れていました。

> 呑気呆亭さんのするどい質問に、講師の方はたじたじでしたね。

ちょっと作為的なタイムディケイの実例を使っていたんで、思わずツッコミを入れてしまいました。　^_^;　　
それに、ストラングルの語源を知りたかったのです。


> 私が聞きたかったのはロスカットのことですね。
> 私の場合、ロスカットは、ランダム・ウォークの仮定のもとでSQでインになる確率が一定
> 以上になったときと決めています。
> それに対して、セミナーの講師は、プレミアムが3倍になったらとしていました。

ダイコンさんの方法では、ＳＱ日における確率分布で、インになる確率を積分するわけですね。　
他方、ＯＰプレミアムは、ＳＱ日における損失の期待値として計算される訳ですから、同じ確率分布に損失金額という重みを掛けて積分した量に対応するはずです。
両者はお互いに、似た性質を持っていますが、明らかに違う量です。

> そうする理由を教えてほしかったです。

彼の基準は、インになるかどうかではなく、証拠金の三分の一程度の建て玉から始めるので証拠金が破綻する前にロールすると言う考え方のようです。