[通貨オプション]R/R、円プット買い強まる

*04:35JST [通貨オプション]R/R、円プット買い強まる ドル・円オプション市場で変動率はまちまち。短期ではリスク警戒感を受けたオプション買いが強まったが、3カ月物以降ではオプション売りが優勢となった。

リスクリバーサルで円コールスプレッドは連日縮小。ドル・円下値をヘッジする目的の円コール買いが後退し、円先安観に伴う円プット買いが強まった。

■変動率
・1カ月物9.82％⇒9.91％（08年/24＝31.044％）
・3カ月物10.20％⇒9.97％（08年10/24＝31.044％）
・6カ月物10.01％⇒9.92％（08年10/24＝25.50％)
・1年物9.76％⇒9.79％（08年10/24＝20.00％、21.25％=98年10月以来の高水準）

■リスクリバーサル（25デルタ円コール）
・1カ月物＋1.26％⇒＋1.12％（08年10/27=+10.63％）
・3カ月物＋1.33％⇒＋1.19％（08年10/27=+10.90％）
・6カ月物＋1.05％⇒＋0.97％（08年10/27=+10.71％）
・1年物＋0.66％⇒＋0.61％（08年10/27=+10.71％）

＜KY＞